Повышения процентных ставок можно ожидать во второй половине года, а возможно, уже и во втором квартале. В банковской системе возникли проблемы с краткосрочной ликвидностью. Ни для кого не секрет, что ставки заимствования увеличиваются. Соответственно, увеличатся и ставки по банковским кредитам. По моим прогнозам, рост, однако, не превысит двух процентов. Безусловно, будет дифференциация по кредитам. Ипотека, например, вряд ли вырастет более чем на процент. Более ощутимо кризис отразится на экспресс-кредитах, так как там выше риски.

Помимо повышения процентной ставки по кредитам, банковский кризис повлечет за собой и ужесточение системы кредитования. Самый простой способ регулирования в данном случае — снижение банковского одобрения, то есть все больше клиентов будут получать отказ. Сейчас тенденция такова, что банки предпочитают работать с проверенными заемщиками. Поэтому упор делается не на расширение, а на углубление взаимодействия с клиентской базой.

CONTRA Я считаю, что роста ставок по краткосрочным кредитам физическим лицам не будет. В условиях кризиса ликвидности у многих крупных и средних банков возникают проблемы с привлечением финансирования на длительный срок. При этом краткосрочное фондирование остается более доступным для банков и, соответственно, повышение процентных ставок по краткосрочным потребительским кредитам маловероятно.

Меры Банка России по поддержанию ликвидности также будут оказывать положительное влияние на банковский сектор. Повышению процентных ставок будут препятствовать усиление конкуренции во всех сегментах розничного кредитования, рост финансовой грамотности и растущие потребности населения. Крупные международные игроки, которые получают более дешевое финансирование от материнских структур, могут предлагать более выгодные условия заемщикам и влиять на рынок.

Я не могу сказать, что сегодня условия для заемщиков в России мягкие. По мнению самих заемщиков, они достаточно жесткие. Эти жесткие условия являются результатом агрессивной рыночной политики, которая выражается в предоставлении кредитов без обстоятельного изучения заемщика. На мой взгляд, в складывающихся условиях некоторым банкам придется менять свою рыночную политику. Мы уже видим, что такие банки начинают работать более аккуратно, более тщательно изучают платежеспособность клиентов. И, разумеется, более качественный, платежеспособный заемщик будет платить за кредит меньше.

Банк России, как регулятор рынка, всемерно приветствует такое поведение отечественных банков. Когда банки начинают вдумчивее относиться к оценке рисков, снижают свою премию за риск, в целом рынок становится стабильнее, устойчивее. Возможно, ряд кредитных организаций отреагирует на возникающие у них проблемы с ресурсным обеспечением повышением ставок, но в целом для банковского рынка это не будет определяющей тенденцией. Скорее, наоборот.